2015亚太CDN峰会正式拉开帷幕，CDN发展9大趋势现场解读

3月30日，2015亚太CDN峰会正式在北京拉开帷幕。谁在现场？总局、工信部、腾讯云、阿里、迅雷、乐视、华为、中兴、网宿、阿卡迈、听云、帝联、快网、Level3……还不约？

签到排队，你能想到的都是大型广电展、通信展、游戏展、电子展……谁也不会想到一个专业型的会议会如此热闹，但事实上我们就是做到了，这只能说明CDN行业正在飞速发展。
 

图为：参会者排队签到入场

图为：大会主持人

 
2015年，CDN将会如何发展呢？DVBCN认为，2015年CDN发展将会呈现9大趋势。

趋势1：第三方CDN厂商最为受益，寡占格局初成

CDN行业的投资标的主要为第三方CDN厂商，市场对第三方CDN厂商的投资疑虑主要集中在三个方面：1）行业进入门槛是否不高；2）运营商建设CDN冲击第三方CDN市场；3）需求方自建CDN冲击第三方CDN市场。分析认为：1）CDN产业壁垒逐步提升，产业正走向集中度提升；2）第三方CDN厂商是市场主流。

趋势2：行业门槛提升，马太效应显现

CDN行业遵循“网络效应”、“规模效应”，两者会促使行业形成强者愈强、弱者愈弱的“马太效应”局面，新进入者难对在位者形成有力冲力。

目前国内的CDN双强（蓝汛通信、网宿科技）已经历了几年的“高投入、低回报甚至无回报”的煎熬，即使目前行业的盈利水平也不令人兴奋，降低了外部厂商的进入意愿。更为重要的是，两者经过多年投入已形成了新进入者短期难以复制的“网络内容快递网”、客户群，分析判断双强在市场的优势地位以难被新进入撼动，事实上国内CDN行业在过往几年的煎熬中已淘汰不少厂商，目前仅剩下四家较知名的公司（蓝汛通信、网宿科技、上海帝联、快网，前两者已占据了80%以上的份额），预期市场份额仍将进一步集中。

趋势3：“网络内容快递网”难以简单复制

优秀的快递公司必然是“快递网络”领先的公司，CDN作为对网络内容的快递，同样离不开强有力的基础网络资源的支持。CDN领先企业Akamai、蓝汛通信、网宿科技皆在“快递网络”上投入重金，在网络服务资源上形成了先发优势。

至2012年，Akamai已在全球1000多个网络上部署了十余万台服务器；蓝汛通信在国内部署了超过1.1万个服务器，并在海外12个城市部署了服务节点；网宿科技在国内部署了200多个网络服务结点，在海外部署了13个结点。

趋势4：龙头厂商享受规模效应

领先厂商会享受规模优势。CDN的主要服务成本是带宽和机柜，以网宿科技为例，CDN业务80%以上的服务成为来自带宽、机柜成本。首先，带宽的价格有规模优势。购买带宽越多平均单价越低。其次，CDN满足规模效应，带宽越大利用率越高，并且伴随客户的增多，CDN厂商可以有效的实现带宽的复用。

趋势5：商业模式在改变-由“贩子”到“专家”

客户市场结构的转变以及CDN专业厂商自身能力的提升直接推动CDN商业模式的改变，显著提升业务价值。

如前所述，非互联网客户对CDN行业的理解力远不如互联网公司，他们对CDN厂商的评价更侧重于产品效果，而非分拆CDN厂商的成本；这使得CDN厂商可自然而然的转为产品提供商，获取更高的利润，而非传统的带宽批发者角色。海外CDN龙头Akamai已经定位为一个提供全面服务的服务商，提供多种增值服务，增值服务已经在Akamai的收入占比里超过了50%。国内专业CDN厂商经过近5年的市场服务经验以及产品研发能力的积累，能力也在显著提升，像网宿、蓝汛皆已推出针对各类客户的增值类产品，如网宿的WSA（全站加速，主要面向电商、中小企业）、CATM（内容与流量管理平台，面向运营商）产品，其中WSA产品的毛利率有望在50%以上，较传统CDN业务毛利率高出15个百分点。 

趋势6：技术水平决定发展势头

Akamai现在50%的收入来自增值服务，这会拉高公司的盈利能力，而国内的CDN主要服务商也正拓展增值服务领域，技术（CDN的效率、稳定性和研发增值产品的能力）提升了行业门槛，简单“倒带宽”将无法满足市场需求。

趋势7：客户规模和结构形成进入壁垒

首先，多年运营经验的积累使得CDN领先厂商对行业和客户有更深入的理解，尤其是CDN面向不同的细分客户领域（如门户网站、企业网站、电商、流媒体等多个细分领域），这提升了新进入者掌握CDN专业解决方案的难度。其次，CDN服务有较高的更换成本，当前网宿科技收入的大部分来自老客户，客户粘性较高。 

趋势8：IDC产业助力CDN市场发展

自从IDC产业在中国发展以来，经历了从无序到有序，从代理带宽到自主机房，从各自为战到政府监管等几个阶段，IDC行业也从单一的网络接入式服务走向了服务器托管租用、虚拟主机、域名、CDN服务提供等多元化发展的道路。

目前，CDN服务已经成为了许多IDC服务商重要的增值服务，提供IDC与CDN结合的一站式解决方案成为IDC服务商新的发展趋势，迅速发展的IDC服务商对CDN业务的投入将推动CDN市场的发展。

趋势9：市场走向集中，规模效应初成

目前国内专业CDN服务商的已从08年的多家争强到现在的几强竞争局面，诺达咨询调研显示，居于行业领先的前4家CDN服务商所占市场份额超过了90%。

而综合市场占比、技术水平等因素，将CDN专业提供商的主要竞争者分为两个梯队。在国内市场中，蓝汛通信和网宿科技占据了主要的CDN市场，且处于市场份额提升状态。而北京快网和鹏博士控股的帝联排在CDN市场的第二梯队。行业龙头蓝汛通信2011年收入超过6亿元，占据了50%以上的市场；蓝汛通信与网宿科技占据了80%以上的市场份额，寡占格局初成。

不同于美国市场，国内CDN市场最终有望形成“蓝汛通讯+网宿科技”双雄并驾齐驱的局面。美国CDN市场形成了Akamai一家独大的市场格局，排位第二的Limelight在收入规模及盈利水平上与Akamai相距甚远，究其原因在于Akamai是行业创始者，在产品与市场开发上领先于Limelight，在Limelight成立时Akamai已经取得了显著的规模效应，其成本水平远低于Limelight，两者差距越拉越大。

目前国内的蓝汛通讯、网宿科技在CDN业务上都未达到可观的规模，且两者差距不大，恰赶上市场发展的黄金期，两者都有望实现快速成长，最终有望形成双寡头市场格局。